Le blog des FIP - Fonds d'Investissement de Proximité

Syxperiane : Faire de chaque projet de transformation digitale, d'abord une transformation humaine. Créée en 2007, Syxperiane est l'une des rares sociétés de services spécialisées dans l'intégration ERP, CRM et SIRH pour les PME et ETI. Partenaire de Cegid et Divalto, la société est implantée dans 9 villes françaises et compte 220 collaborateurs. Une stratégie de croissance forte, à la fois organique et externe Sous l'impulsion de Laurent Fleury, CEO et cofondateur, l'entreprise est passée de 5 M€ de chiffre d'affaires en 2018 à près de 30 M€ aujourd'hui. Cette croissance s'est notamment appuyée sur des opérations de croissance externe, comme l'acquisition des activités de services d'Oslo en 2022. Une opération de LBO, (...)

La société française pionnière mondiale de l'IA qui reconnaît et analyse les gestes afin de réduire le vol en magasin, lève 38 M€ pour accélérer à l'international, et notamment aux USA. Le secteur du retail est confronté au fléau du vol en magasin Les vols en magasin représentent 120 milliards d'euros par an dans le monde, dont 5 milliards en France, effaçant une grande partie des marges du secteur et pesant directement sur les prix en rayon. La généralisation des caméras de vidéosurveillance et l'apparition de pratiques comme le name-and-shame n'ont pas permis de traiter efficacement et éthiquement ce phénomène. Une technologie de rupture pensée pour les commerçants Veesion, fondée par Thibault David, Benoît Koenig et Damien Ménigaux en 2018, a développé (...)

L'acquisition de Evoliz, accompagnée depuis 2 ans par un fonds de capital-investissement, constitue une étape clé dans le développement de Visma en France. Evoliz : une plateforme complète pour la gestion financière des TPE et PME Depuis sa création en 2010 par François Aupetit et Olivier Gasquet, rejoints ensuite par Julien Chevry, Evoliz centralise l'information financière des petites entreprises afin d'améliorer leur efficacité. L'entreprise conçoit et commercialise Evoliz, un logiciel qui facilite la gestion, la facturation et la pré-comptabilité des TPE et PME. Cette solution collaborative, fiable et certifiée simplifie les processus administratifs, améliore les échanges comptables et offre un haut niveau de qualité de (...)

Vatel Capital, spécialiste de l'investissement chez les PME, cotées et non cotées, et du capital-investissement, a enregistré l'an dernier une nouvelle année de croissance. La société de gestion indépendante Vatel Capital, spécialisée dans l'investissement dans les PME cotées et non cotées, et dans le capital-investissement « durable » (forêts, terres agricoles, énergies renouvelables), a poursuivi sur sa lancée en 2024, une année « riche » en actualités, enregistrant une nouvelle croissance de ses encours, lesquels ont dépassé les 550 M€. 1 114 partenaires distributeurs « Dans un contexte perturbé, est-il indiqué dans un communiqué de presse du gestionnaire, Vatel Capital affiche en 2024 une hausse d'activité pour l'ensemble (...)

Retour sur les principales opérations d'investissement réalisées par Odyssée Venture au cours de l'année 2024, avec un aperçu des nouvelles participations et des sorties de portefeuille. Nouvelles participations Business Tax : Solution logicielle dédiée à la gestion des risques fiscaux en entreprise. Circle Safe : Dispositif médical innovant pour la prévention des risques en chirurgie cardiaque. Terratis : Acteur de référence dans la lutte contre le moustique tigre grâce à la Technique de l'Insecte Stérile. Copains : Réseau alternatif de boulangeries et coffee shops, avec une 11ème ouverture en 2024. Ecomiam : Enseigne de distribution de produits surgelés 100 % origine France, accessible et éthique. Blanchisserie de Paris : Nouvelle (...)

« Le Private Equity se différencie par le rôle actif d'accompagnement des équipes d'investissement dans la gouvernance des entreprises sélectionnées, un horizon d'investissement moyen long terme et des performances potentielles plus importantes* que les autres classes d'actifs. […] Pour NextStageAM, et son directeur général, Jean-David Haas, la priorité est depuis 2002 de se concentrer sur le capital-développement (le financement de la croissance de PME déjà rentables) ». Le Private Equity est à l'honneur dans le Hors-Série « Gestion de Patrimoine » co-produit par Challenges et Club Patrimoine à la suite de la publication de notre étude en partenariat avec (...)

Baromètre Unités de Compte et Private Equity : la nouvelle frontière des épargnants français NextStageAM, pionniers du Capital Développement en France, Spirica (Groupe Crédit Agricole) et la Maison HEREZ dévoilent les résultats de leur baromètre sur les attentes qu'ont les épargnants français en matière de placement dans le capital-investissement (PER, assurance-vie, contrat de capitalisation…). Cette classe d'actifs séduit de plus en plus et y compris les jeunes épargnants. L'enquête a été réalisée du 24 au 31 mai 2023, par l'institut OpinionWay auprès d'un échantillon représentatif de 1 065 épargnants titulaires d'une assurance-vie, d'un PEA ou compte titres, et/ou une épargne de plus de 10 000 €. Les épargnants patrimoniaux, (...)

Un décret publié ce jeudi 17 mars au Journal officiel entérine la prorogation du taux boosté à 25 % de la réduction d'impôt pour la souscription au capital de PME en 2022. Pour mémoire, la réduction d'impôt sur le revenu de 18 % applicable à l'investissement au capital de petites et moyennes entreprises (PME), en direct ou au travers de FCPI et FIP, a été majorée à 25 % l'année dernière, en 2021. La loi prévoyait de reconduire en 2022 ce taux de réduction d'impôt majoré à 25 %, mais pour entrer en vigueur, il fallait une autorisation de Bruxelles qui devait déclarer cette mesure conforme au droit de l'Union européenne sur les aides d'Etat. Cet aval indispensable devait se (...)

Finalease Group Security réalise l'acquisition de Visualys avec le soutien de ses partenaires historiques Andera Partners et NextStageAM. Andera Partners et NextStageAM réinvestissent dans Finalease Group Security Andera Partners – via son équipe Andera Acto spécialisée dans les opérations mezzanines sponsorless – et NextStageAM annoncent réinvestir aux côtés de Patrick Lascar et Mikaël Choucroun, entrepreneurs co-fondateurs et actionnaires majoritaires de Finalease Group Security, afin d'accélérer le développement du Groupe, leader des solutions de lutte contre la démarque inconnue, la location et la vente de dispositifs de vidéosurveillance. Créé en 2009 et basé à (...)

Le Conseil d'Etat vient de rappeler qu'en matière de plus-value de cession de valeurs mobilières étrangères, il y a lieu de déterminer les prix effectifs d'acquisition et de cession en convertissant en €, sur la base des taux de change applicables respectivement à la date d'acquisition ou de cession, les prix qui ont été réglés au moment de ces opérations en devises. Rappel des faits : M B et Mme E ont cédé, le 13 mars 2015, 6 880 actions de la société américaine C au prix de 366 972 USD, alors que celles-ci avaient été acquises 2 ans plus tôt, le 21 janvier 2013, au prix de 284 643 USD. M B et Mme E ont déclaré à l'administration fiscale, au titre de cette (...)

Les équipes de BFM ont interviewé Arnaud CHIOCCA, Directeur Général et Marguerite PHAN-PAPPALARDO, Gérante chez Smalt Capital pour expliquer le métier d'investisseur en capital investissement et exposer nos engagements. Un tour d'horizon de notre société et de nos perspectives sur les prochaines années afin de participer à la fois à la relance de l'économie réelle et à la mise en place de pratiques plus responsables dans notre politique d'investissement. Smalt Capital, l'investisseur nouvelle génération au service du développement de son territoire et de la réussite de ses (...)

Une fois la déclaration d'impôt validée, la plupart des contribuables pensent que les dés sont jetés. Il est pourtant très facile de la modifier ; c'est un droit que vous avez et beaucoup de personnes rectifient la déclaration d'impôt après la date limite. Que cela engendre une hausse ou une baisse de l'impôt, la démarche est la même. On fait le point sur les délais et la manière de corriger une déclaration d'impôt selon que vous l'ayez faite en ligne sur « impôt.gouv » ou envoyée par formulaire papier. Je détaille en fin d'article la réaction du fisc et les délais de remboursement. Le service de correction de la déclaration d'impôt 2021 en ligne ouvre début août. Comment corriger une déclaration d'impôt (...)

Le Gouvernement vient par décret de fixer la date d'entrée en vigueur des dispositions relatives à la réduction d'impôt pour souscription en numéraire au capital des PME. Pour mémoire, le dispositif « Madelin », créé en 1994 et codifié à l'article 199 terdecies-0 A du Code Général des Impôts, ouvre droit à une réduction d'impôt sur le revenu en cas de souscription au capital de certaines petites et moyennes entreprises (PME). L'avantage fiscal « Madelin » fait partie de ceux dont le cumul ne peut aboutir à une réduction d'impôt supérieure à 10 000 € (article 200-0 A du Code Général des Impôts). L'éventuel excédent peut toutefois être reporté sur l'impôt sur le revenu dû au titre des années (...)

Jean-Philippe Dubosc, le rédacteur en chef de « ToutSurMesFinances » demande à Emmanuel NARRAT de commencer par présenter Haussmann Patrimoine. Haussmann Patrimoine est un cabinet de gestion de patrimoine que j'ai commencé à développer en 2004 qui s'occupe de toute la partie « gestion des actifs » des clients privés. Nous avons 4 activités principales, 4 piliers à peu près équivalents : Une partie de conseil en allocations d'actifs financiers, assurance vie, PEA, comptes titres, contrats retraite ; Une autre partie plutôt tournée vers la Pierre Papier, les SCPI bien sûr mais pas seulement, car il existe beaucoup d'autres véhicules d'investissement en pierre papier ; Une partie d'immobilier (...)

NextStageAM cède SOLÉO SERVICES au groupe ORTEC et fait émerger un leader de l'environnement en France autour de la dépollution des sols : ORTEC SOLÉO Après avoir accompagné le groupe SOLÉO SERVICES et ses 4 entrepreneurs fondateurs dans son développement depuis 2017, NextStageAM et les entrepreneurs cèdent 100 % des parts au groupe ORTEC, acteur reconnu sur le marché, et fait émerger un leader de l'environnement en France autour de la dépollution des sols : ORTEC SOLÉO. Créé en 2005 à Meyzieu dans la région lyonnaise par quatre entrepreneurs - Stéphane Rihouey, Christophe Chêne, Michaël Lemer, Patrick Fillon - experts dans les métiers de la dépollution des sols et des eaux (...)

Pour démarrer cette nouvelle année que l'on vous souhaite excellente, nous avons le plaisir d'évoquer avec vous l'entreprise Copie Conforme, une de nos dernières participations réalisée en décembre 2020. Charly Delsol, entrepreneur de 57 ans, vient de prendre les rênes de Copie Conforme, le leader corse de la distribution et de la maintenance de matériel d'impression et de numérisation. L'opération a reçu le soutien des FIP Corses gérés par FemuQui Ventures via notamment le FIP Suminà n°4, et d'un tour de table financier impliquant un autre fonds d'investissement et 2 banques. Ces 20 dernières années, Charly Delsol et ses équipes se sont attelés avec persévérance à transformer Sages Informatique. Cette (...)

Gérin Frères est l'une de nos principales participations réalisées ces derniers mois. Fort de son expérience dans les secteurs de la menuiserie aluminium (Gérin Frères) et de la métallerie (Gérin Frères Métallerie), le Groupe Gérin Frères a souhaité accélérer son développement en poursuivant 3 objectifs : le recrutement de personnels qualifiés, le financement d'un outil de production spécifique, et le lancement de la commercialisation de Tolà Mobili. Tolà Mobili est une marque de mobilier extérieur conçue et fabriquée par Gérin Frères Métallerie. Elle propose du mobilier et des aménagements en inox et aluminium destinés aux hôtels, aux maisons individuelles et aux entreprises. Afin d'accompagner le groupe (...)

La société de gestion de portefeuille (SGP) Vatel Capital informe les porteurs de parts du FIP Équilibre et Santé 1 ont pu bénéficier d'une réduction ISF de 40 % et d'une réduction IR de 5 %. Vatel Capital va effectuer un remboursement partiel de 50 € par part A avant le 31 mars 2017. Le solde devrait être remboursé d'ici la fin de l'année 2017. Cette information sera également communiquée aux souscripteurs du FIP Équilibre et Santé (...)

INOCAP Gestion annonce la dissolution du FIP Inocap 11.4 INOCAP Gestion informe les porteurs de la dissolution finale du FIP Inocap 11.4 La valeur liquidative de dissolution établie le 30/06/2020 est de 22,28 € par part. Le versement a été initié par la Société Générale en date valeur du (...)

La société de gestion A Plus Finance a annoncé la liquidation de son FIP A Plus Développement 2. Le FIP est entré en liquidation le 31 décembre 2017 et sa durée de vie a été prorogée de 2 ans puis de 12 mois supplémentaires (soit jusqu'au 31 décembre 2020 au plus tard). Le FIP A Plus Développement 2 a fait l'objet d'un premier remboursement partiel de 40 € par part en janvier 2018, correspondant à 40 % du nominal hors droit d'entrée. Le FIP A Plus Développement 2 étant en liquidation, les porteurs de parts recevront le règlement final de 32,34 € par unité de part (...)

Le FIP A Plus Développement est entré en liquidation le 31 décembre 2016 et sa durée de vie a été prorogée de 2 ans puis de 18 mois supplémentaires (soit jusqu'au 30 juin 2020). Ce FIP a fait l'objet d'un premier remboursement partiel de 55 € par part en décembre 2018, correspondant à 55 % du nominal hors droit d'entrée. Le fonds étant en liquidation, les souscripteurs de parts recevront le règlement final de 8,63 € par unité de parts souscrite. Le règlement se fera par chèque, virement bancaire ou via l'intermédiaire financier selon le mode de (...)

Le fonds FIP Patrimoine Bien-Etre (ISIN FR0011204338) géré par la société de gestion SIGMA GESTION entre en liquidation et en dissolution longue jusqu'au 31/12/2020. Les dernières PME du portefeuille seront cédées d'ici la fin de l'année (...)

Le FIP OTC Régions Nord géré par la société de gestion APICAP créé en 2009 permettait d'investir dans des PME en ciblant la région du Nord de la France. Le fonds été créé pour une durée de 10 ans avec un objectif de dissolution pour le 29/06/2020. Cet objectif a été tenu, puisque la société de gestion vient de procéder à sa liquidation, conformément à ses engagements. Ce Fonds d'Investissement de Proximité (FIP) ouvrait droit à une réduction d'impôt sur le revenu, ou sur la Fortune, au choix du souscripteur. Réduction d'impôt La souscription d'une part du FIP OTC Régions Nord a procuré aux souscripteurs un avantage fiscal de : 25 % du montant brut souscrit venant en réduction de l'Impôt sur le Revenu (IR). ou 35 % du (...)

La société de gestion A Plus Finance informe les porteurs du FIP A Plus Mix Capital 11 que la durée de vie réglementaire prévue au Règlement sera dépassée, afin que les actifs restants puissent être cédés dans les meilleurs conditions possibles et au mieux des intérêts des porteurs de parts. La société de gestion A Plus Finance a accompli les diligences nécessaires depuis l'entrée du FIP A Plus Mix Capital 11 en période de liquidation aboutissant à des cessions totales ou partielles des actifs. Cependant, le portefeuille du FIP A Plus Mix Capital 11 est à ce jour composé de 2 sociétés non cotées, dont l'horizon de cession n'est pas connu et pourra prendra quelques mois supplémentaires. (...)

La société de gestion A Plus Finance informe les détenteurs de parts du FIP A Plus Planet 10 que la durée de vie réglementaire prévue au Règlement sera dépassée, afin que les actifs restants puissent être cédés dans les meilleurs conditions possibles et au mieux des intérêts des porteurs de parts. La société de gestion A Plus Finance a accompli les diligences nécessaires depuis l'entrée du FIP A Plus Planet 10 en période de liquidation aboutissant à des cessions totales ou partielles des actifs. Cependant, le portefeuille du FIP A Plus Planet 10 est à ce jour composé de 2 sociétés non cotées, dont l'horizon de cession pourra prendre quelques mois. A Plus Finance fera ses meilleurs efforts pour finaliser la liquidation du (...)

Le FIP Commerce & Foncier, lancé en 2010, offrait le bénéficie d'une réduction d'impôt de 25 % du montant investi, en contrepartie du respect des règles de gestion applicables aux FIP. Rappel de la stratégie du fonds Le FIP Commerce & Foncier est géré par Extendam qui spécialise ce FIP sur la sélection de PME exerçant une activité dans les secteurs du CHR (café-hôtel-restaurant), des résidences de tourisme, des résidences médicalisées, des parcs de stationnement, et plus généralement l'exploitation de fonds de commerce au sein d'actifs immobiliers. Les PME sont principalement situées dans les 4 régions limitrophes suivantes : Ile-de-France, Bourgogne, Rhône-Alpes et Provence-Alpes-Côte d'Azur. 60 % de l'investissement du fonds est (...)

Dernière distribution du FIP NextStage Patrimoine La 2ème et dernière distribution du FIP NextStage Patrimoine est prévue pour la semaine du 23 septembre 2019. Vous trouverez ci-dessous les informations clés communiquées par la société de gestion NextStage AM : la 2ème distribution et dernière distribution est de 11,36 € / part A ; soit un montant total distribué de 91,36 € suite à la distribution de 80 € / part A intervenue en juin 2018 ; pour rappel l'avantage fiscal à l'entrée était de 35 % (ISF 2008) + 7,5 % (IR 2008), soit 42,5 % de réduction d'impôts au total. Le FIP NextStage Patrimoine réalise donc une moins-value de 8,64 € (-8,64 % pour une part de (...)

Vatel Capital, société de gestion spécialisée dans l'investissement au capital de PME cotées et non cotées, renforce sa position d'acteur de premier plan sur le marché de l'investissement en Corse avec la reprise du portefeuille de FIP (Fonds d'Investissement de Proximité) Corses d'Apicap totalisant 50 M€ d'encours investis dans une vingtaine d'entreprises. Cette cession de portefeuille a été réalisée dans le cadre de la revue stratégique d'Apicap qui a été sensible à l'expertise reconnue et au track record de Vatel Capital en matière d'investissement sur le territoire corse. La gestion de ces fonds (FIP Apicap Corse Croissance, FIP Apicap Corse Croissance n°2, FIP Apicap Corse Croissance n°3, FIP Apicap (...)

Le FIP Capital et Convertibles géré par Turenne Capital a été créé le 30 décembre 2011 pour une durée de vie d'environ 5 ans venant à échéance le 30 août 2017. Cette durée a été prolongée de 2 fois un an, soit jusqu'à la date d'échéance légale du FIP Capital et Convertibles fixée au 30 août 2019, afin d'optimiser les opérations de cessions d'actifs. Ce processus de cession n'étant pas encore terminé, la liquidation complète du fonds ne pourra être réalisée qu'après cette date. Sur décision de la société de gestion Turenne Capital, et conformément à l'agrément de l'AMF obtenu le 3 septembre 2019, nous vous informons de l'ouverture de la période de liquidation du FIP Capital et Convertibles en date du 30 août (...)

Sidetrade (Euronext Growth : ALBFR.PA), plateforme d'Intelligence Artificielle dédiée à la relation clients, annonce le franchissement de seuil de 5 % d'Alto Invest. Alto Invest, agissant pour le compte de clients et de fonds dont elle assure la gestion, a déclaré avoir franchi en hausse le seuil de 5 % du capital de Sidetrade et détenir 5,04 % du capital. Ce franchissement de seuil résulte d'une acquisition d'actions Sidetrade sur le marché. « Sidetrade est l'une des sociétés cotées pionnières dans Le Monde des éditeurs SaaS. La qualité du management couplée au positionnement stratégique historique de Sidetrade sur la relation clients en B2B nous ont convaincu d'investir. Le développement de l'utilisation de (...)